Редакция ФБРК продолжает серию публикаций, посвященных анализу финансовой отчетности социально-предпринимательских корпораций Казахстана (СПК). Сегодня мы рассмотрим финотчетность СПК «Солтүстік» за 2023 год — ключевого института развития Северо-Казахстанской области. Корпорация завершила год с сохранением положительного финансового результата на фоне умеренного снижения выручки. СПК продолжает наращивать инвестиционную активность в регионе, о чем свидетельствует увеличение долгосрочных финансовых вложений почти на 17% при одновременном росте портфеля займов предприятиям и организациям области.
ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ: СНИЖЕНИЕ ВЫРУЧКИ И РОСТ ОПЕРАЦИОННЫХ ЗАТРАТ
Выручка СПК «Солтүстік» по консолидированной отчетности в 2023 году составила 2,58 млрд тенге против 2,98 млрд тенге в предыдущем году, что отражает снижение на 13,2%.
Неконсолидированнаявыручка материнской компании также сократилась - до 2,47 млрд тенге с 2,89 млрд тенге в 2022 году (снижение на 14,5%).
Структура доходов отражает многопрофильный характер деятельности корпорации. Основными источниками выручки являются: доходы от выдачи гарантий, реализация товаров и услуг, доходы от совместной деятельности, поступления от сдачи торговых мест в аренду и доходы от гостиничного комплекса «Астана». При этом наибольшую долю в структуре доходов занимают операции по реализации товаров и услуг (около 50% от общей выручки) и доходы от выдачи гарантий (примерно 30%).
Себестоимость реализованных товаров и услуг по консолидированной отчетности составила 1,77 млрд тенге против 1,73 млрд тенге в предыдущем году. По неконсолидированной отчетности себестоимость увеличилась до 1,70 млрд тенге с 1,68 млрд тенге, что свидетельствует о росте операционных затрат по обеим формам отчетности.
ПРИБЫЛЬНОСТЬ: СОХРАНЕНИЕ ПОЛОЖИТЕЛЬНОГО РЕЗУЛЬТАТА
Чистая прибыль по консолидированной отчетности составила 273,9 млн тенге, значительно снизившись по сравнению с 2022 годом (1,30 млрд тенге). По неконсолидированной отчетности прибыль составила 276,6 млн тенге против 1,30 млрд тенге годом ранее, что также демонстрирует существенное снижение прибыльности материнской компании.
ФИНАНСОВОЕ ПОЛОЖЕНИЕ И ЛИКВИДНОСТЬ
Общие активы корпорации увеличились до 71,5 млрд тенге с 63,1 млрд тенге в 2022 году, показав рост на 13,4% по обеим формам отчетности. Структура активов претерпела существенные изменения, связанные прежде всего с масштабной переоценкой основных средств - резерв на переоценку вырос более чем в 13 раз до 728,4 млн тенге, а уставный капитал увеличился до 75,1 млрд тенге за счет эмиссии дополнительных акций, что свидетельствует об укреплении капитальной базы корпорации и росте стоимости ее имущественного комплекса.
Денежные средства и их эквиваленты значительно выросли с 13,1 млрд тенге до 29,3 млрд тенге, демонстрируя рост более чем в 2 раза по обеим формам отчетности. Это свидетельствует об укреплении ликвидной позиции корпорации и накоплении средств для реализации стратегических инициатив.
Структура размещения средств отражает диверсифицированный подход к управлению ликвидностью: основные объемы сосредоточены на текущих банковских счетах (28,8 млрд тенге), при этом корпорация активно использует депозиты в ведущих банках страны, включая Народный банк Казахстана и АО «Евразийский банк». Увеличение денежных средств на фоне снижения прибыли указывает на осторожную финансовую политику и подготовку к масштабным инвестиционным проектам.
ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ: МАСШТАБНЫЕ ВЛОЖЕНИЯ В РАЗВИТИЕ
СПК «Солтүстік» значительно нарастила инвестиционную активность. Долгосрочные финансовые инвестиции выросли до 48,9 млрд тенге с 41,8 млрд тенге в 2022 году, показав рост на 17%. Краткосрочные финансовыеинвестиции увеличились до 9,3 млрд тенге с 4,7 млрд тенге, демонстрируя рост на 95%.
Основные направления долгосрочного кредитования включают крупнейшие агропромышленные предприятия: ТОО «Птицефабрика «Северный Бройлер»» (7,9 млрд тенге), ТОО «ЕMC AGRO» (6,0 млрд тенге), ТОО «Зелёный Север» (5,4 млрд тенге) и ТОО «Кызылжар МТС Агро» (2,1 млрд тенге). Портфель также включает займы по программе «Ауыл Аманаты» (1,6 млрд тенге) и инвестиционные проекты агропромышленного комплекса (АПК) (3,6 млрд тенге), что подтверждает стратегическую роль корпорации в развитии сельскохозяйственного сектора региона.
Корпорация активно участвует в реализации государственных программ развития. Долгосрочные финансовые обязательства на конец 2023 года составили 22,1 млрд тенге, из которых:
- КГУ «Управление предпринимательства и туризма Северо-Казахстанской области» - 3,3 млрд тенге
- КГУ Управление сельского хозяйства и земельных отношений акимата Северо-Казахстанской области - 18,8 млрд тенге (новые обязательства в 2023 году)
Эти средства направлены на поддержку предпринимательства, развитие регионального АПК и создание инфраструктуры для фермерских хозяйств. В рамках договоров реализуются проекты по закупке сельскохозяйственной техники, строительству объектов пищевой промышленности и модернизации агропромышленных предприятий.
СПК «Солтүстік» развивает направление долгосрочной задолженности по аренде, которая выросла с 2,77 млрд тенге в 2022 году до 1,08 млрд тенге в 2023 году. В рамках договора финансового лизинга с АО «Фонд развития промышленности» корпорация приобрела автобусы общей стоимостью 4,05 млн тенге, что способствует развитию транспортной инфраструктуры региона.
УПРАВЛЕНЧЕСКИЕ РАСХОДЫ И КОРПОРАТИВНОЕ УПРАВЛЕНИЕ
Административные расходы в 2023 году выросли до 349,8 млн тенге по консолидированной отчетности с 251,4 млн тенге в предыдущем году.
По неконсолидированной отчетности административные расходы составили 310,4 млн тенге против 223,4 млн тенге годом ранее.
Основные статьи включают заработную плату и прочие выплаты (200,5 млн тенге по консолидированной отчетности), налоги (19,5 млн тенге), прочие расходы (18,8 млн тенге) и командировочные расходы (5,6 млн тенге).
Значительный рост административных расходов на 39% по консолидированной отчетности связан с расширением деятельности корпорации, увеличением штата сотрудников и повышением заработной платы персонала. Это также отражает инвестиции в развитие управленческой инфраструктуры и укрепление операционных возможностей компании в условиях расширения бизнеса.
Вознаграждения ключевому управленческому персоналу по консолидированной отчетности составили 87,7 млн тенге против 59,0 млн тенге в 2022 году. По неконсолидированной отчетности вознаграждения достигли 71,5 млн тенге против 34,8 млн тенге годом ранее, что отражает расширение управленческой команды и повышение мотивации руководящего состава.
СОБЫТИЯ ПОСЛЕ ОТЧЕТНОГО ПЕРИОДА
Согласно аудиторскому заключению, корпорация продолжила активную инвестиционную деятельность после завершения отчетного периода. В марте 2024 года были выплачены дивиденды в размере 648,8 млн тенге, что составляет 50% от чистого дохода 2022 года в соответствии с решением акимата Северо-Казахстанской области.
После отчетного периода СПК «Солтүстік» заключила важные кредитные соглашения, направленные на стабилизацию цен и поддержку АПК:
- Декабрь 2023 года: Кредитный договор № 474 с КГУ «Управление предпринимательства и туризма Северо-Казахстанской области» на предоставление займа для стабилизации цен на социально значимые продовольственные товары в сумме 500 млн тенге сроком на 3 года.
- Сентябрь 2023 года: Договоры поручения № 456 и № 470 с КГУ Управление сельского хозяйства и земельных отношений акимата Северо-Казахстанской области» на совершение действий по созданию юридических лиц, крестьянских и фермерских хозяйств на общую сумму 18,8 млрд тенге.
АУДИТОРСКОЕ МНЕНИЕ
Независимые аудиторы ТОО «BR-Audit» выразили немодифицированное мнение о финансовой отчетности, подтвердив ее достоверность и соответствие международным стандартам финансовой отчетности. Аудиторы отметили качественную подготовку отчетности и эффективность системы внутреннего контроля корпорации.
ВЫВОД
СПК «Солтүстік» демонстрирует устойчивое развитие, успешно сочетая коммерческие цели с выполнением социальных функций института регионального развития. Рост инвестиционной активности при поддержании положительного финансового результата свидетельствует о грамотной стратегии управления и эффективном использовании государственных ресурсов.
Увеличение объема займов и инвестиций в агропромышленный комплекс соответствует приоритетам развития Северо-Казахстанской области. При этом компания поддерживает здоровые финансовые показатели, что позволяет прогнозировать дальнейший рост и расширение деятельности. Выплата дивидендов государству подтверждает эффективность использования бюджетных средств и создание добавленной стоимости для экономики региона.
Ранее мы анализировали финансовую отчетность СПК «Атырау» за 2023 год. В дальнейших публикациях редакция ФБРК планирует продолжить анализ финансовой отчетности других региональных СПК, что позволит составить целостную картину эффективности данных институтов развития и их вклада в экономику Казахстана.
Продолжение следует...